Da eine weitere Waldbrandsaison bevorsteht, haben Versicherungsgesellschaften einige kalifornische Wohngebiete mit geringerem Brandrisiko aufgegeben, wodurch Zehntausende Hausbesitzer gezwungen sind, eine Minimalversicherung beim staatlichen Versicherer letzter Instanz abzuschliessen. Kalifornien hatte den Versicherer, den sogenannten FAIR Plan, als Auffangnetz für Hausbesitzer gedacht, die auf dem privaten Markt keine Versicherung abschliessen können, weil sie in Gebieten des Bundesstaates leben, die aufgrund von Vegetation, Gelände und Wetter als hochgradig wildbrandgefährdet eingestuft werden. Zwischen September 2024 und Dezember 2025 stieg die Zahl der FAIR-Versicherungsnehmer um 43%, da sich die Versicherer nach einer Reihe katastrophaler Waldbrände, darunter das 40-Milliarden-Dollar-Inferno in Los Angeles im letzten Jahr, aus Kalifornien zurückzogen.
Ein Zeichen dafür, dass Versicherer den Versicherungsschutz selbst an Orten eingeschränkt haben, an denen Waldbrände weniger wahrscheinlich sind: Laut einer Analyse von Bloomberg News anhand von FAIR-Plan-Daten entfallen 14% der aktuellen FAIR-Policen auf Immobilien, die grösstenteils in städtischen Gebieten mit geringem Brandrisiko liegen, wobei 28% des Risikos des finanziell angeschlagenen Plans nun in diesen Gebieten liegen. «Was wir beobachten, ist, dass sich die Ansteckung des Marktes, die in den Gebieten mit hohem Brandrisiko bestand, auf die normalen Teile des Marktes ausgeweitet hat», sagte Michael Wara, Direktor des Programms für Klima- und Energiepolitik an der Stanford University. Ein Sprecher des FAIR-Plans lehnte eine Stellungnahme ab.